주식 1억원 보유하면 기초연금에서 매월 얼마의 소득으로 계산될까?

은퇴를 앞두고 주식 투자로 1억 원이라는 자산을 모으셨다면, 한편으로는 ‘이 돈 때문에 기초연금을 못 받는 건 아닐까?’ 하는 걱정이 드는 게 당연해요. 실제로 주변에서 “금융자산이 많으면 기초연금 대상에서 제외된다”는 이야기를 들어본 분들이 많을 거예요. 하지만 막연한 불안보다는, 정확한 계산 방식을 알면 내 상황을 객관적으로 판단할 수 있어요.

기초연금은 만 65세 이상 어르신의 노후 소득을 보장하기 위해 지급되는데, 소득인정액이 일정 기준 이하여야 받을 수 있습니다. 여기서 중요한 건, 보유한 주식이 ‘소득’으로 얼마나 환산되느냐예요. 단순히 주식 평가액 1억 원이 통째로 소득으로 잡히는 게 아니고, 복지부가 정한 소득환산 방식을 거쳐 월 소득으로 계산된답니다.

이 글에서는 1억 원어치 주식을 가지고 있을 때 기초연금 소득인정액에 얼마나 반영되는지, 배당소득이 있을 땐 어떻게 달라지는지, 그리고 지역별 기본재산공제와 금융재산 공제의 차이까지 꼼꼼하게 정리해 드릴게요. 복잡한 산식을 직접 계산해보면서 내가 받을 수 있는 연금액을 미리 가늠해보세요.

기초연금 소득인정액, 어떻게 계산하나?

기초연금 수급 여부는 ‘소득인정액’이라는 하나의 숫자로 결정돼요. 소득인정액은 크게 두 가지를 합산한 값입니다. 첫째, 실제로 벌어들이는 근로소득·사업소득·연금소득 등을 평가한 ‘소득평가액’, 둘째, 보유한 재산을 소득으로 환산한 ‘재산의 소득환산액’이에요. 이 두 금액을 더한 총액이 보건복지부가 매년 고시하는 선정기준액(2025년 기준 단독가구 213만 원, 부부가구 340.8만 원)보다 낮아야 기초연금을 받을 수 있어요.

재산의 소득환산액은 다시 일반재산(토지, 건물, 주택 등)과 금융재산(예금, 주식, 채권, 보험 등)으로 나뉘어 각각 다른 공제와 환산율이 적용됩니다. 일반재산은 지역별 기본재산공제(대도시 1억 3,500만 원, 중소도시 8,500만 원, 농어촌 7,250만 원)를 차감한 후 연 4%를 적용하고, 금융재산은 2,000만 원을 공제한 후 동일하게 연 4%를 적용해요. 여기에 고급 자동차나 회원권 같은 사치품은 별도로 월 100% 환산율이 적용되기도 합니다.

즉, 주식 1억 원은 금융재산 항목으로 들어가고, 위 공식에 따라 월 소득으로 환산되는 거예요. 이 계산만 정확히 이해하면, 내가 보유한 주식이 실제로 기초연금에 얼마나 영향을 미치는지 쉽게 파악할 수 있어요.

주식 1억 원, 금융재산 소득환산액은 얼마일까?

가장 궁금한 부분이죠. 보유 주식의 평가액이 1억 원이라고 가정하고, 다른 금융재산은 없다고 할게요. 공식에 대입하면 아주 간단해요.

① 금융재산 총액: 100,000,000원
② 기본 공제: –20,000,000원
③ 공제 후 금액: 80,000,000원
④ 연 소득환산율 4% 적용: 80,000,000원 × 0.04 = 3,200,000원(연간)
⑤ 월 소득환산액: 3,200,000원 ÷ 12개월 ≈ 266,667원

따라서, 주식 1억 원만 보유하고 있다면 매월 약 26만 7천 원이 소득인정액에 포함됩니다. 이 금액이 근로소득이나 국민연금 등 다른 소득과 합쳐져서 최종 소득인정액이 결정되고, 선정기준액을 넘는지 여부로 수급 여부가 갈리는 거예요.

참고로 과거에는 소득환산율이 5%였던 시절도 있고, 일부 자료에서는 6.26%라는 숫자도 보이지만, 현재 기초연금 공식 기준은 연 4%입니다. 따라서 최신 정보를 기준으로 계산하는 게 중요해요.

배당소득까지 있다면? 추가로 반영되는 금액

주식을 보유하면 시세 차익 외에 배당금이 들어오는 경우가 많아요. 기초연금에서는 이 배당소득도 소득평가액에 별도로 합산합니다. 다만, 이자·배당소득에는 월 4만 원의 기본 공제가 적용돼요. 즉, 매월 발생하는 배당소득에서 4만 원을 뺀 나머지 금액만 소득으로 인정된다는 뜻이에요.

예를 들어, 1억 원어치 주식에서 연 3%의 배당이 발생한다면, 연간 배당금은 300만 원, 월 배당금은 25만 원 정도예요. 여기서 4만 원을 공제하면 21만 원이 소득으로 추가되는 거죠. 앞서 계산한 금융재산 소득환산액 26.7만 원과 합치면, 총 약 47.7만 원이 월 소득인정액에 반영됩니다.

배당률이 높은 종목을 많이 보유하고 있다면, 이 부분이 생각보다 커질 수 있어요. 반대로 배당을 거의 주지 않는 성장주 위주라면, 금융재산 환산액만 반영되니 상대적으로 유리할 수 있고요. 따라서 기초연금을 염두에 둔다면, 배당이 많은 포트폴리오가 오히려 불리하게 작용할 수 있다는 점을 기억해두세요.

일반재산 공제와 금융재산 공제, 혼동하지 마세요

기초연금 계산에서 자주 혼동되는 부분이 바로 ‘기본재산공제’의 적용 대상이에요. 많은 분들이 “대도시는 1억 3,500만 원까지 공제되니까, 주식 1억 원은 공제액보다 적어서 소득이 0원 아니야?”라고 생각하실 수 있어요. 하지만 이 기본재산공제는 일반재산(부동산 등)에만 해당하는 공제입니다. 금융재산은 이와 별도로 2,000만 원의 일괄 공제를 적용해요.

예를 들어, 서울에 사는 단독가구가 시가 1억 원짜리 주택 한 채와 주식 1억 원을 보유하고 있다고 가정해볼게요. 주택은 일반재산으로 분류되어 1억 3,500만 원 공제를 적용하면 공제액보다 작아서 소득환산액이 0원이 됩니다. 반면 주식은 금융재산으로 분류되어 2,000만 원 공제 후 4% 환산율이 적용돼 월 약 26.7만 원이 소득으로 잡히는 거죠. 이처럼 재산의 종류에 따라 공제 방식이 전혀 다르기 때문에, 무조건 ‘1억 이하는 괜찮다’라고 단정해서는 안 됩니다.

또한, 부채가 있다면 재산에서 차감할 수 있어요. 주택담보대출이나 신용대출 등은 해당 재산의 가액에서 빼주기 때문에, 실제 소득환산액을 낮추는 효과가 있어요. 따라서 보유 자산뿐 아니라 부채 현황도 꼼꼼히 따져보는 게 좋아요.

상황별 월 소득환산액 비교

1억원 주식 보유 시 기초연금 환산 예시

해외주식이나 가상자산은 어떻게 될까?

최근 해외주식이나 비트코인 같은 가상자산에 투자하는 분들이 많아지면서, 이 자산들이 기초연금에 영향을 주는지 궁금해하시는 분들이 많아요. 결론부터 말씀드리면, 현재 제도상으로는 해외금융재산과 가상자산은 기초연금 소득인정액에 반영되지 않습니다. 국내 금융기관을 통해 보유한 국내 주식이나 예금만 조회 대상이에요.

이는 사회보장 정보시스템이 해외 계좌나 가상자산 거래소의 자료를 실시간으로 연동하지 못하기 때문인데요. 그래서 이론상으로는 해외주식을 수억 원 보유하고 있어도 기초연금 수급에 걸림돌이 되지 않아요. 하지만 이것은 현재의 기술적 한계일 뿐, 정부가 언제든지 관련 법령을 개정해 포함시킬 가능성이 있어요. 실제로 국세청은 해외금융계좌 신고 제도를 통해 일정 금액 이상의 해외자산을 파악하고 있고, 가상자산도 과세 인프라가 확충되고 있으니 장기적으로는 제도 변화 가능성을 염두에 두셔야 해요.

또한, 수급 신청 시 본인이 자진 신고하지 않으면 적발되지 않을 수 있지만, 고의로 누락할 경우 부정수급으로 환수 조치를 당할 수 있으니 주의하셔야 합니다. 정직하게 신고하는 게 가장 안전한 방법이에요.

기초연금 수급을 위한 체크리스트

주식 1억 원을 보유한 상태에서 기초연금을 받을 수 있을지, 아니면 얼마나 감액될지 미리 점검해볼 수 있는 항목을 정리해봤어요. 아래 항목을 하나씩 확인해보세요.

• 보유한 모든 금융재산(예금, 적금, 주식, 펀드, 보험 해약환급금 등)의 합계를 정확히 파악했나요?
• 금융재산에서 2,000만 원을 공제한 후 연 4%를 곱하고 12로 나눈 월 환산액을 계산해보셨나요?
• 배당소득이나 이자소득이 있다면, 월 4만 원 공제 후 남은 금액을 추가로 합산했나요?
• 근로소득이나 사업소득, 국민연금 등 다른 소득이 있다면 소득평가액에 포함되는지 확인했나요?
• 부동산 등 일반재산이 있다면, 거주 지역에 따른 기본재산공제를 적용해 환산액을 계산했나요?
• 부채가 있다면 해당 재산에서 차감하여 소득환산액을 낮출 수 있는지 검토했나요?
• 고급 자동차(4,000만 원 이상)나 회원권 등 사치품 보유 여부도 확인했나요?
• 해외주식이나 가상자산은 현재 반영되지 않지만, 향후 제도 변경 가능성을 인지하고 있나요?

자주 묻는 질문 (FAQ)

Q1. 주식 평가액이 1억 원인데, 배당이 없으면 무조건 기초연금을 받을 수 있나요?

아니요. 주식 1억 원에서 발생하는 월 26.7만 원의 소득환산액이 다른 소득과 합산되어 선정기준액을 초과하면 감액되거나 탈락할 수 있어요. 예를 들어 국민연금을 월 150만 원 받고 있다면, 합산 소득인정액이 176.7만 원이 되어 단독가구 기준 213만 원보다 낮으므로 전액 수급이 가능할 수 있어요. 하지만 근로소득이 추가로 있다면 기준을 넘길 수도 있으니 개별 상황을 따져봐야 해요.

Q2. 주식을 팔아서 현금으로 가지고 있으면 달라지나요?

현금도 금융재산으로 분류되기 때문에, 계산 방식은 동일해요. 주식을 매도해 예금으로 보유해도 2,000만 원 공제 후 4% 환산율이 적용되므로 월 소득환산액은 같습니다. 다만, 매도 시점에 따라 평가액이 달라질 수 있고, 예금 이자가 발생하면 그 이자도 소득으로 추가될 수 있어요.

Q3. 배우자와 함께 보유한 주식은 어떻게 계산하나요?

부부가구의 경우, 두 사람의 금융재산을 합산한 후 2,000만 원을 공제하는 게 아니라, 가구당 2,000만 원을 공제해요. 즉, 부부 합산 금융재산에서 2,000만 원을 뺀 금액에 4%를 적용하고, 부부 각각의 소득인정액에 1/2씩 나누어 반영합니다. 따라서 배우자와 함께 1억 원을 보유했다면, 공제 후 8,000만 원에 대한 환산액을 반씩 나누어 각각 약 13.3만 원씩 소득으로 잡히게 돼요.

Q4. 주식 담보 대출을 받으면 소득인정액이 줄어드나요?

네, 주식을 담보로 대출을 받았다면 그 부채는 금융재산에서 차감할 수 있어요. 예를 들어 1억 원 주식 중 3,000만 원의 대출이 있다면, 순 금융재산은 7,000만 원이 되고, 여기서 2,000만 원 공제 후 5,000만 원에 대해 4% 환산율을 적용해 월 약 16.7만 원으로 줄어들어요. 부채 증빙 서류를 제출하면 반영되니, 반드시 챙기세요.

Q5. 기초연금 신청 시 주식 평가액은 어떤 기준으로 하나요?

신청일 기준 가장 최근의 평가액을 사용해요. 상장 주식은 신청일 전날 종가 기준으로 평가하고, 비상장 주식은 액면가 또는 순자산가치 등으로 평가합니다. 따라서 신청 시점의 주가에 따라 소득인정액이 달라질 수 있으니, 가능하면 주가가 낮을 때 신청하는 전략을 고려해볼 수도 있어요. 단, 의도적인 재산 은닉이나 축소는 부정수급에 해당하니 주의하세요.

Q6. 주식뿐 아니라 펀드나 ELS도 금융재산에 포함되나요?

네, 펀드, ELS, DLS, 신탁, 보험의 해약환급금 등 모든 금융상품은 금융재산에 포함됩니다. 각 상품의 평가액을 합산한 후 2,000만 원을 공제하고 환산율을 적용해요. 따라서 분산 투자를 하셨다면 모든 금융자산을 빠짐없이 확인해야 정확한 소득인정액을 알 수 있어요.

Q7. 기초연금을 받다가 중간에 주식을 더 사면 어떻게 되나요?

자산 변동이 생기면 30일 이내에 관할 행정복지센터나 국민연금공단에 신고해야 해요. 주식을 추가 매수해 금융재산이 늘어나면 소득인정액이 증가할 수 있고, 그에 따라 연금액이 감액되거나 지급이 정지될 수도 있어요. 반대로 주식을 매도해 금융재산이 줄었다면, 감액되었던 연금이 다시 오를 수도 있으니 변동 사항은 꼭 신고하는 게 유리해요.

Q8. 기초연금 소득인정액 계산을 미리 해볼 수 있는 방법이 있나요?

보건복지부 기초연금 공식 홈페이지나 국민연금공단 지사에서 모의 계산 서비스를 제공하고 있어요. 온라인으로 간편하게 내 소득과 재산을 입력하면 예상 수급액을 확인할 수 있으니, 꼭 한 번 이용해보시길 권해드려요. 아래 버튼을 통해 공식 사이트로 이동할 수 있어요.

본 글은 2025년 6월 기준 기초연금 제도를 바탕으로 작성되었으며, 개별 상황에 따라 결과가 달라질 수 있습니다. 정확한 수급 여부와 금액은 관할 행정복지센터나 국민연금공단의 공식 상담을 통해 확인하시기 바랍니다. 투자 및 자산 관리에 대한 최종 판단은 본인의 책임입니다.